Репортаж от Wedoany，Стремительный рост спроса на хранение данных, обусловленный развитием искусственного интеллекта, вынуждает ведущих мировых производителей систем хранения и их клиентов фиксировать отношения поставок на беспрецедентно длительные сроки. Будь то жесткие диски (HDD) или твердотельные накопители (SSD), цикл заключения долгосрочных соглашений о поставках (Long-Term Agreement, LTA) стремительно увеличился с прежних 1–3 лет до 3–5 лет, а некоторые контракты и вовсе рекордно продлены до 2029 года и далее.
Ключевым драйвером удлинения циклов долгосрочных соглашений о поставках является резкий рост инвестиций в инфраструктуру ИИ и колоссальные объемы данных, генерируемые при обучении моделей и инференсе. Финансовый директор SanDisk Луис Висосо (Luis Visoso) в ходе телефонной конференции для аналитиков и инвесторов подтвердил, что в настоящее время цикл подписания долгосрочных соглашений на SSD достигает 5 лет. Он отметил, что эти соглашения используют индивидуализированную модель квартальных объемов, сочетающую фиксированные и плавающие цены, и заявил: «Сроки действия соглашений различаются, самые длинные контракты достигают пяти лет. ... Они соответствуют потребностям клиентов и гарантируют нам стабильный спрос». В сегменте жестких дисков генеральный директор Seagate Уильям Мосли (William Mosley) на последней телефонной конференции по доходам компании сообщил, что компания заключила с ведущими облачными провайдерами соглашения о поставках эксабайтных объемов, а мощности по выпуску накопителей Nearline практически полностью законтрактованы до конца 2027 календарного года. Он также раскрыл, что компания согласовала с клиентами контракты на кастомизированное производство до конца 2027 финансового года, определив конкретные конфигурации и схемы ценообразования, а обсуждение стратегического планирования уже ведется на период до 2028 года и далее. Занимающая лидирующие позиции в отрасли Western Digital также придерживается долгосрочной стратегии с высокой степенью определенности. Генеральный директор компании Ирвинг Тан (Irving Tan) заявил, что долгосрочная предсказуемость бизнеса компании продолжает расти, а текущие соглашения о сотрудничестве уже охватывают 2028 и 2029 календарные годы.
Помимо SanDisk, Seagate и Western Digital, в нынешнюю волну фиксации долгосрочных заказов глубоко вовлечены такие гиганты, как Samsung Electronics и SK hynix. Как сообщают многочисленные корейские СМИ, включая «Asia Daily», Samsung Electronics и SK hynix решили отказаться от многолетней практики краткосрочных годовых или даже квартальных контрактов на поставку и теперь требуют от крупнейших мировых технологических клиентов заключать долгосрочные соглашения о поставках на 3–5 лет. Эти соглашения обычно включают фиксацию конкретных объемов поставок, механизмы ценообразования, а также крупные авансовые платежи и финансовые гарантии, символизирующие чрезвычайно высокий порог обязательств.
Удлинение циклов долгосрочных соглашений и ужесточение их структурных условий оказывают глубокое влияние на отрасль. Индустрия хранения данных долгое время рассматривалась как сырьевой рынок, а бизнес-модели часто страдали от резких колебаний цен, вызванных дисбалансом спроса и предложения. Для производителей систем хранения, которым необходимо непрерывно вкладывать миллиарды долларов в расширение заводов и производственных линий, многолетние гарантированные заказы и модель авансовых платежей обеспечивают более четкие возможности долгосрочного планирования, помогают сгладить циклические колебания капитальных затрат и способствуют более уверенному направлению средств на расширение мощностей по выпуску накопителей на основе технологий нового поколения, таких как HAMR и 3D NAND.
Судя по текущей ситуации, повсеместные в отрасли хранения данных настроения о «распроданности» косвенно подтверждают необходимость заключения долгосрочных соглашений. Сообщается, что и Seagate, и Western Digital уже практически полностью распродали свои мощности по выпуску HDD на 2026 год. Поскольку для стабильного наращивания объемов производства на новых линиях полупроводниковых заводов обычно требуются годы, а расширение цепочки поставок пластин и магнитных головок, от которых зависит производство HDD, также идет относительно медленно, даже несмотря на заключение пятилетних гарантированных соглашений о поставках, глобальное предложение продуктов хранения данных в краткосрочной перспективе по-прежнему будет оставаться напряженным.
Данный материал скомпилирован платформой Wedoany. При цитировании материалов, созданных с помощью искусственного интеллекта (ИИ), необходимо обязательно указывать источник — «Wedoany». В случае выявления нарушения прав или иных проблем просим своевременно информировать нас. Сайт оперативно внесёт изменения или удалит материал.Электронная почта: news@wedoany.com
