Репортаж от Wedoany，Японская компания Kyocera опубликовала график расширения производства, планируя в течение семи финансовых лет до марта 2031 года инвестировать около 100 миллиардов иен (примерно 4,2 миллиарда юаней) в увеличение мощностей по выпуску высококлассных многослойных керамических конденсаторов (MLCC), необходимых для серверов искусственного интеллекта. Это решение обусловлено ростом энергопотребления чипов из-за увеличения масштабов генеративных моделей ИИ, и MLCC стали ключевым элементом, определяющим стабильную работу серверов ИИ.
Президент Kyocera Сиро Сакурасима заявил, что основная часть средств будет направлена на площадку Кокубу завода Кирисима в Кагосиме, где за счёт строительства новых цехов и поэтапного ввода оборудования будет постепенно наращиваться объём поставок высокоспецифицированных MLCC. Количество MLCC на одном сервере ИИ может в 5–10 раз превышать их число на традиционном сервере, обычно составляя от 15 000 до 25 000 штук, при этом предъявляются строгие требования к малым размерам, высокой ёмкости и устойчивости к высоким температурам.
Согласно данным исследовательской компании TrendForce, MLCC ускоряют замену традиционных алюминиевых электролитических и танталовых конденсаторов. Например, на платформе AMD MI450 потребность в MLCC типоразмера 0402 ёмкостью 47 мкФ на одной плате в ходе верификации выросла с 1440 до 10 544 штук, то есть на 632%; на платформе NVIDIA Vera Rubin количество MLCC типоразмера 0805 ёмкостью 100 мкФ на плату увеличилось с 320 до 500 штук. Эта тенденция одновременного роста объёмов и цен создаёт давление на цепочку поставок MLCC.
Расширение предложения сталкивается с ограничениями. Из-за технологических барьеров, таких как рецептуры материалов, процессы наслоения и выход годных при спекании, эффективный рост мощностей высококлассных MLCC идёт медленно. Хотя компания Murata Manufacturing объявила о планах расширения на 80 миллиардов иен, её новый завод в Идзумо, как ожидается, выйдет на полную мощность только в 2027 году. Соотношение заказов к отгрузкам у основных японских и корейских производителей ежемесячно растёт с апреля этого года, а сроки поставки некоторых высокоёмких продуктов увеличились с обычных 8 недель до 20. Отрасль прогнозирует, что со второй половины 2026 года, с массовым выпуском собственных чиповых платформ, таких как Google TPU, Amazon Trainium и Meta MTIA, может возникнуть структурный дефицит высококлассных MLCC, и этот цикл подъёма, вероятно, продлится до 2028 или даже 2030 года.
Дисбаланс спроса и предложения привёл к росту цен. По отраслевым данным, такие компании, как Murata и Samsung Electro-Mechanics, уже повысили цены на высокоёмкие MLCC для серверов ИИ на 15–35%.
Перед лицом спроса на пассивные компоненты, движимого ИИ, три крупных японских производителя ускоряют расширение производства. Kyocera делает долгосрочную ставку на высокоспецифицированные MLCC для ИИ в рамках семилетнего плана на 100 миллиардов иен; Murata Manufacturing уже в конце 2025 года начала массовое производство новых продуктов типоразмера 0402 ёмкостью 47 мкФ и инвестировала дополнительные 80 миллиардов иен, при этом текущая загрузка мощностей близка к 95%; компания Taiyo Yuden увеличила годовой темп роста мощностей MLCC с 10% до 15%, чтобы удовлетворить срочные заказы облачных провайдеров.
