Американская EQT планирует приобрести газодобывающую компанию за 13 млрд долларов

Репортаж от Wedoany，26 октября американские производители природного газа EQT и Range Resources совместно объявили о достижении окончательного соглашения о слиянии, в соответствии с которым EQT приобретёт Range Resources в рамках полностью акционерной сделки стоимостью около 13 млрд долларов. Ожидается, что стоимость объединённой компании превысит 50 млрд долларов, а чистая добыча природного газа превысит 9 млрд кубических футов эквивалента в сутки. Завершение сделки ожидается в первом квартале 2027 года и по-прежнему требует одобрения регулирующих органов и акционеров обеих компаний.

Согласно соглашению, каждая обыкновенная акция Range Resources будет конвертирована в 0,987 обыкновенной акции EQT. Исходя из цены акций до объявления сделки, стоимость приобретения составляет около 54,91 доллара за акцию, что на 20,6% превышает цену закрытия предыдущего торгового дня. После завершения сделки существующие акционеры EQT будут владеть примерно 73% акций объединённой компании, а акционеры Range Resources — около 27%. Советы директоров обеих компаний уже одобрили сделку.

Данное приобретение объединит газодобывающие активы обеих компаний в Аппалачском бассейне США. После слияния компания будет располагать запасом буровых площадок более чем на 30 лет в пределах почти 3 млн акров чистых земельных участков и контролировать более 3700 миль (около 5955 км) среднепоточного инфраструктуры. Деятельность по добыче, сбору и транспортировке природного газа, а также его рыночной реализации будет централизованно управляться единой группой, охватывая сбыт природного газа, сжиженного природного газа и газоконденсатных жидкостей.

Согласно опубликованному EQT операционному плану, ожидается, что в течение двух лет после завершения сделки компании достигнут базового синергетического эффекта в размере около 325 млн долларов в год, главным образом за счёт интеграции корпоративного управления, производственных операций и бизнеса по маркетингу сырьевых товаров. По мере дальнейшей интеграции планов разработки газовых месторождений, конфигурации среднепоточных объектов и маркетинговой деятельности долгосрочная цель годового синергетического эффекта превышает 600 млн долларов. EQT также ожидает, что безубыточная цена природного газа по свободному денежному потоку без учёта левериджа для объединённой компании снизится до менее 2 долларов за миллион британских тепловых единиц.

Объединённая компания продолжит управляться командой менеджмента EQT, штаб-квартира останется в Канонсберге, штат Пенсильвания, США. Два представителя Range Resources войдут в совет директоров EQT, включая главного исполнительного директора Range Resources Денниса Дегнера. EQT ожидает, что при допущениях о недавних ценах на сырьевые товары, использованных в объявлении, совокупный свободный денежный поток объединённой компании за следующие пять лет составит около 20 млрд долларов.